bitcoin deelbaar

De rol van Bitcoin tijdens een nieuwe schuldencrisis?

May 25, 2020
Aanbieding: 

Zal ik bitcoins kopen voor vermogensbescherming voor een nieuwe aankomende financiële crisis en globale schuldencrisis?

lock down

Bitcoin is ontwikkeld als een alternatief decentraal systeem voor fractioneel en centraal bankieren. De huidige crisis die door het Lock Down beleid is veroorzaakt zal een sneeuwbaleffect hebben en uiteindelijk een hervorming van het huidige financiële systeem inhouden. Een nieuwe schuldencrisis is onvermijdelijk aangezien de vorige crisis nog niet is opgelost. Hoewel het Amerikaanse bankwezen er op papier beter voor staat dan de slecht gekapitaliseerde systeembanken in Europa, is het financiële systeem niet structureel hervormd geworden sinds de kredietcrisis van 2008.

Systeembanken belangrijke multinationals (too big to fails) hadden bail-outs ontvangen om niet bankroet te gaan. De Federal Reserve heeft via programma’s van kwantitatieve verruiming en steeds lagere rentevoeten het financieel systeem gesmeerd en daarmee ook nieuwe zeepbellen geblazen in onder meer de effectenhandel en de Amerikaanse bedrijfsobligatiemarkt. Het spel dat met rommelhypotheekbundels (CDO’s) in 2008 werd gespeeld wordt nu herhaald met rommelobligatiebundels (CLO’s) van het Amerikaanse bedrijfsleven.

De uitgave van Amerikaanse bedrijfsobligaties is enorm toegenomen. Het Amerikaanse bedrijfsleven heeft nu een schuldenlast van zo’n $17500 miljard. Door verdere securitisatie kunnen deze leningen worden verpakt en doorverkocht als Collaterized Loan Obligaties (CLO’s) aan beleggers. De uitbraak en verdere spreiding van het virus zal voor een groot gedeelte de belangrijkste wereldeconomieën stilleggen en daarmee verschillende structurele schuldproblemen blootleggen, waaronder de CLO-rommelobligaties.

Van een corona-gezondheidscrisis naar liquiditeit- en solvabiliteitscrisis.

De monetaire wapens van de Federal Reserve, ongelimiteerde kwantitatieve schuldverruiming en de invoering van negatieve rente, zijn machteloos wanneer de wereldeconomie op slot gaat en langzaam weer wordt heropend.

Beleggers zullen verlieslijdende en risicovolle posities verkopen voor cash waardoor een verdere deflatie op de effectenbeurzen zal plaatsvinden in de vorm van nieuwe beurscrashes, hetgeen het CLO-probleem zal blootleggen en daarmee belangrijke systeembanken (zoals de bankroete Deutsche Bank) in gevaar zal brengen. De centrale banken zullen dag en nacht bezig zijn om vuurtjes te blussen met ongelimiteerde kapitaalinjecties waarbij het risico op een systeemcrisis verder toeneemt. De Amerikaanse Federal Reserve zal in 2020 meer dan 6 biljoen dollars ($6.000.000.000.000) in omloop brengen om de economie van ondergang te behoeden. Alles wat los en vast zit zal worden opgekocht, zelfs rommelobligaties. Hoeveel zal de Europese Centrale bank via PEPP verder in 2020 moeten printen om de Europese economieën en aandeelhouders van multinationals te ondersteunen?

bitcoin als een verzekering tegen hyperinflatie

Cash posities van beleggers zullen in het licht van een ongelimiteerde monetaire printpolitiek en de globale schuldenberg gaan zoeken naar veilige activa. Activa die geen tegenpartij risico’s hebben en niet gecorreleerd zijn aan het huidige financiële systeem. Goud zal een eerste belangrijke keuze zijn, maar door de tekorten, de niet-transparante markt, risico’s en inherente beperkingen zal Bitcoin als een reserve asset worden toegevoegd. De tekenen zijn aan de wand, Grayscale Investments heeft in het eerste kwartaal van 2020 zo’n 1/3 deel van alle nieuwe gedolven bitcoins opgekocht.

Waarom zal bitcoins in crisistijden zoals een schuldencrisis worden gekocht?

bitcoin schuldencrisis

Bitcoin zal als een nieuwe alternatief decentraal systeem blijven werken wanneer de oude financiële orde mogelijk door de economische impact van het virus in elkaar stort. We gaan een periode tegemoet waarbij de wereld met een nieuwe globale schuldencrisis te maken zal krijgen. De dollar en het eurodollar-systeem zal moeten worden hervormd. Het verschepen van goudbaren in fregatten en het gebruik van gouden muntjes in de winkel is in beginsel niet praktisch in dit globale internet-tijdperk.

Bitcoin is uiteindelijk het ideale internet geldstelsel voor geopolitieke vijanden aangezien de werking van Bitcoin geen wederzijds vertrouwen veronderstelt zoals dit met goud wel het geval is. Na elke 10 minuten zal het Bitcoin netwerk een nieuwe transactieblok blijven produceren.

Bitcoin is nuttig als een safe haven asset en komt meteen met een eigen betalingsnetwerk. Iedereen kan meteen gebruik maken van het Bitcoin netwerk met behulp van een Bitcoin wallet app. Mocht een bank zijn gesloten (Bank Holiday) en er geen pinpas meer werken door een bankencrisis, dan is er altijd nog het Bitcoin betalingsnetwerk. Elke winkelier en elke burger kan meteen bitcoin gebruiken en accepteren als een betalingsmiddel. Vandaar, bitcoin kopen kun je beschouwen als een verzekering tegen een mogelijke desastreuze economische impact van het virus voor de huidige financiële orde. Het is een veilige haven voor spaargeld en call-optie voor de adoptie van een nieuw open decentraal financieel systeem waar iedereen nu op kan overstappen.

Vele slimme beleggers en vermogensbeheerders zoals Paul Tudor Jones, Dan Tapiero en Raoul Pal zien dit in. Nu alvast bitcoins kopen geeft je een belangrijke voorsprong mocht het zover komen. Beter op tijd dan te laat ageren wanneer het bankwezen op slot gaat. Staar je niet blind op de volatiele bitcoin koers en koop met een lange termijnvisie.

Gerelateerde artikels:

Lees verder

Michael Saylor over Bitcoin

Michael Saylor is de oprichter en directeur van het beursgenoteerde bedrijf MicroStrategy (MSTR) met een waarde van ongeveer 1.2 miljard dollar. Hij is eindverantwoordelijk voor de recente beslissing om bijna alle dollarreserves in de schatkist om te wisselen voor bitcoin. In totaal heeft het bedrijf $410 miljoen omgezet in 38,250 BTC als een strategische reservevaluta […]

Sep 18, 2020
5 min

Wat is Nexus Mutual (NXM)?

Wat is Nexus Mutual (NXM) en wat kan je ermee? De afgelopen tijd hebben we al een aantal spelers in de wereld van gedecentraliseerde financiering (DeFi) onder de loep genomen, zoals Bancor Finance, Flamingo Finance en Balancer Finance. Vandaag kijken we naar Nexus Mutual, een soort softwarekraakverzekering die gebruikers beschermt bij het afsluiten en gebruik […]

Sep 15, 2020
3 min

Rente verdienen over goud?

Een belegging in goud werd door Warren Buffet afgeschreven als niet productief aangezien het geen inkomen genereert. Inderdaad, vele beleggers laten nog steeds goud links liggen omdat het geen inkomen genereert. Deze tijden zijn voorbij met de opkomst van de decentrale financieringssector en digitale activa die op een blokchain worden uitgeven. De Paxos Trust Company […]

Sep 4, 2020
1,5 min