DECENTRALIZED CRYPTO EXCHANGES
Wat is een decentralized cryptocurrency exchange (DEX)?
In dit artikel zullen we het belang van een decentralized cryptocurrency exchange bespreken, hoe ze werken en welke de beste zijn op dit moment.
Een decentralized exchange (DEX) is een gedecentraliseerde peer-to-peer handelsplatform voor het uitwisselen van cryptovaluta’s. Echte cryptocurrencies, mocht het als contante geldstromen moet kunnen werken op het internet, moeten vrij en ongehinderd kunnen worden uitgewisseld tussen twee partijen.
Op dit moment van schrijven, is dit praktisch gezien nog een beetje omslachtig. Altcoin is op dit moment een van de meest boeiende projecten onder ontwikkeling. Je kunt je wel al in de wachtrij zetten om zo snel mogelijk toegang te krijgen. Voor meer informatie: Altcoin exchange. Het makkelijkste is nu om naar een wisselkantoor te stappen of een gecentraliseerde cryptocurrency exchange.
Een ander interessant project voor de nabije toekomst is de ontwikkeling van EOSfinex door de Bitcoin exchange Bitfinex. Dit wordt een nieuwe generatie cryptobeurs gebaseerd op het EOSIO platform.
Bij het gebruik van een cryptocurrency exchange of cryptobeurs kleven een aantal belangrijke nadelen:
- Wanneer je cryptovermogen op een beurs staat, ben je afhankelijk van de technologie, beveiliging en bedrijfsvoering van een derde partij. Wanneer je niet over de private keys beschikt, beschik je niet over je vermogen.
- Voor het verwerkelijken van een goede dienstverlener zitten behoorlijke kosten aan vast en deze moeten worden verhaald op de gebruikers.
- Een gecentraliseerde cryptocurrency exchange kan worden gehackt, door de eigenaren worden geplunderd of door de overheid worden gesloten.
- Vanwege de complexiteit van de bedrijfsvoering en de risico’s zijn er maar weinig goede cryptocurrency exchanges. Er is sprake van een zekere centralisatie aangezien grote beleggers en handelaren alleen op de beste en grootste beurzen willen opereren.
De bovenstaande punten geven aan wat het belang is voor het ontwikkelen van een goede decentralized exchange. Een goede gedecentraliseerde cryptobeurs moet 3 sleutelcomponenten weten te integreren binnen een gebruiksvriendelijke oplossing: de matching van orders via algoritmes, liquiditeit en transactieverwerking met behulp van cross chain atomic swap protocol. Hierdoor kunnen gebruikers in staat zijn om direct met elkaar cryptomunten conversie verzoeken (ruilcontracten) op te stellen, een match te vinden en de transactie uit te voeren.
De implementatie van atomic swap protocol technologie is niet genoeg om een decentralized cryptocurrency exchange op te zetten. Liquiditeit ofwel snelle financiering voor het verwerken van de orders is van wezenlijk belang.
Waarom? Als er geen tegenpartij is voor de gewenste order, zal er geen transactie plaatsvinden. Handel komt zo niet op gang, liquiditeit op de beurs blijft uit en dit resulteert tot slechtere prijzen. De beurs zal stagneren en een anti-netwerk effect hebben waardoor gebruikers de beurs zullen verlaten voor een snellere centrale beurs met betere prijzen. Mocht een nieuwe decentrale cryptobeurs mogen slagen en een netwerk effect opbouwen met steeds meer gebruikers, betere spreads en prijzen, dan zullen er derde partijen moeten worden ingeschakeld voor het voorzien van de benodigde liquiditeit. Deze partij staat bekend als een Liquidity Provider (LP) en is een handelspartij die werkt als een beurshandelaar (market maker), ze voorzien van de benodigde geldstromen, hierdoor worden de prijzen voor de gebruikers veel gunstiger, terwijl de beurshandelaar de spread als winst pakt die tussen vraag en aanbod order zit. Op deze manier wordt er een positief netwerk effect opgebouwd binnen de beurs en zullen er meer en meer gebruikers ervan gebruik maken. Reguliere cryptocurrency beurzen kunnen als market makers optreden binnen een decentralized crypto exchange. Het is te hopen dat meer en meer grote spelers zoals Kraken zullen beginnen met het opzetten van een eigen decentrale tak of het spelen van een rol als beurshandelaar op een goede decentralized cryptocurrency exchange.
Wat zijn de beste decentralized cryptocurrency exchanges (DEX)?
De meeste zijn onder ontwikkeling. Het zijn vooral CryptoBridge, Waves DEX, Altcoin exchange, BarterDEX en het Komodo platform die aandacht verdienen en vooral via de Atomic Swap technologie belangrijke stappen vooruit zetten.
Andere gedecentraliseerde cryptocurrency exchanges zijn de volgende: